桌面金属公司和本公司ExOne宣布，他们已经达成一项最终协议，据此，桌面金属将收购所有的ExOne普通股已发行股份。根据协议条款，ExOne股东将获得$ 8.50现金和$ 17.00在桌面金属普通股为ExOne普通股，为每股25.50 $，总代价，相当于5.75亿$一个交易价值，受到a collar mechanism as described below and implying a 47.6% premium to the closing price of ExOne’s common stock on August 11, 2021 and a 43.9% premium based on the 30-day average closing price of ExOne common stock. The transaction value also implies an acquisition multiple of 6.4x 2021 consensus revenue estimates for ExOne.
“我们很高兴把ExOne进入DM系列创建大规模生产的主导添加剂制造组合，”里克富洛普，桌面金属的创始人和首席执行官。“我们相信，此次收购将为客户提供更多的选择，我们利用我们互补的技术和走向市场的力度，推动持续增长。这项交易是在履行我们加速通过添加剂制造2.0的愿景迈出了一大步。”
“我们很高兴通过我们在高产量的高产制造的共同愿景中加入桌面金属的努力来提供更可持续的未来，”Exone首席执行官John Hartner表示。“我们相信我们的互补平台将更好地为客户服务，加快采用绿色技术，并推动股东价值增加。最重要的是，我们的技术将有助于推动可能改善世界的有意义的生产卷的重要创新。“
越来越多的企业转向添加剂制造期望解决方案，这些解决方案解决了跨速度，成本，分辨率和零件大小的所有要求。Exone的收购扩展了桌面金属的产品平台，互补解决方案，以创建吞吐量，灵活性和材料广度的全面组合，同时允许客户根据其特定的应用需求优化生产。经过combining ExOne’s direct sales force with Desktop Metal’s global distribution network of over 200 channel partners, the combined company will enable broader access to additive manufacturing solutions for businesses of all sizes while delivering increased materials innovation to provide customers with more choice and drive new application discovery.
“今天是一个可改变的添加剂制造社区的游戏时刻，”Exone董事长Kent Rockwell说。“我认为我们的客户在使用台式金属方面的令人难以置信的机会，并期待支持这一新的和合并的业务。”
交易明细：
根据协议条款，在交易结束时，ExOne股东将获得的5.75亿$总代价包括现金代价192 $万元，在桌面金属普通股股份对价$ 383万美元，受份额的考虑组件上的套环机构描述以下。
如果桌面金属的20日批量加权平均价格（VWAP）在收盘前3天介于7.94美元至9.70美元之间，则股票代价组件受到交换比率调整。如果20天的VWAP超过该范围的较高端，则交换比率将固定为每股1.7522，如果20天VWAP低于该范围的下端，则交换比率将固定在2.1416分享。估计的桌面金属股票的最终数量估计在全面摊薄基础上均为约3950万和4830万股股份。关闭交易后，目前的台式金属股东将拥有85％至88％，目前的外部股东预计将分别拥有12至15％的合并公司。
Exone董事会主席肯特罗克韦尔董事长和最大的股东已签订了支持协议，他将投入他的420万股赞成交易。
该交易已通过ExOne的董事会的一致批准，预计将关闭2021年第四季度，受ExOne股东的认可和满意的惯例成交条件，包括相关监管机构的批准。
瑞士信贷证券（美国）有限责任公司是作为独家财务顾问，瑞生国际充当法律顾问桌面金属。投资公司Stifel充当独家财务顾问，McGuireWoods LLP担任法律顾问，以ExOne。
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